토스뱅크, 글로벌 VC와 손잡아…자금조달 및 혁신성 과제

신한금융지주에 이어 현대해상, 카페24 등이 잇따라 불참 의사를 밝히면서 좌초 위기에 몰렸던 '토스뱅크'가 글로벌 벤처캐피탈(VC)을 주요 주주로 유치하면서 컨소시엄 구성을 완료했다. 토스가 신한금융이 빠지면서 67%의 지분을 출자해 제3 인터넷은행 예비인가 신청을 획득한 뒤 추후 주주 참여사를 끌어들여 지분을 나눈다는 계획이지만 자금력을 갖춘 업체가 참여할지, 차별화된 모델을 만들어 낼 수 있을지는 의문이다.

토스를 운영하는 비바리퍼블리카는 알토스벤처스, 굿워터캐피탈, 리빗캐피탈 등 벤처캐피탈이 토스뱅크 컨소시엄에 참여한다고 25일 밝혔다.

토스 측은 금융주력자 지위로 67%의 지분을 확보해 대주주로 토스뱅크 컨소시엄을 이끈다. 알토스벤처스, 굿워터캐피탈, 리빗캐피탈은 각각 9%, 한국전자인증 4%, 무신사가 2%의 지분을 출자한다. 그 외 참여사는 현재 논의 중이다. 국내 배달 서비스업체 배달의민족과 부동산 정보 플랫폼 직방은 주주로 참여 하지는 않지만 사업 제휴 형태로 토스뱅크와 협력한다.

당초 토스측은 인터넷전문은행 특례법에 맞춰 최대 34%의 지분을 출자할 계획이었지만 신한금융이 불참을 선언하면서 공백이 생기자 금융주력자 지위로 67%의 지분을 확보한다는 계획을 세운 것으로 분석된다. 다만 예비인가 신청 이후로도 전략적 방향이 맞는 주주 참여사가 있으면 토스의 지분을 나누는 방식으로 참여사를 확대해 부담을 줄이겠다는 전략이다.

토스뱅크 컨소시엄에 주요 주주로 참여하게 된 벤처캐피탈들은 주로 챌린저뱅크나 유니콘 기업에 투자하는 업체로 앞서 토스에 투자한 전례가 있는 업체들이다. 아울러 영국의 몬조(Monzo)·레볼루트(Revolut), 브라질의 누뱅크(Nubank) 등 해외 챌린저뱅크의 투자사다. 챌린저뱅크는 틈새고객에 혁신서비스 제공하는 새로운 은행으로 이들의 지분 출자를 통해 한국 금융 시장에 필요한 혁신을 만들 글로벌 챌린저뱅크 모델의 토스뱅크 설립을 추진하겠다는 설명이다.

토스뱅크는 1100만명의 가입자를 확보한 모바일 금융플랫폼 토스를 활용해 금융 소외 계층에 최적의 금융 서비스를 제공하는 것을 목표로 신용 중간층 단계인 개인·소상공인 고객에 주력해 영업할 방침이다. 또 지난 4년간 토스를 통해 쌓아온 금융 고객에 대한 이해를 기반으로 기존 시장에 없는 혁신적인 금융 상품을 개발한다는 계획이다.

이승건 비바리퍼블리카 대표는 "토스는 또 하나의 인터넷은행을 만드는 것이 아닌 시장에 큰 영향을 끼치고 변화를 만드는 것이 목표"라면서 "지난 4년간 토스를 통해 증명했듯이 기존 산업을 전혀 새로운 시각으로 접근해 장기적으로 금융 시장을 완전히 바꿀 뿐만 아니라 고객 경험과 신뢰를 가장 우선에 두는 은행을 만들겠다"고 설명했다.

하지만 자금 조달 방안과 혁신성이 변수가 될 것으로 보인다. 특히 토스는 아직까지 적자를 이어오고 있는 만큼 대규모 자금을 투입할 수 있을 것인가에 대해선 의구심이 큰 상황이다.

금융당국은 오는 26~27일 제3 인터넷은행 예비인가 신청을 받아 5월 심사 결과를 발표할 예정이다. 예비 인가 심사는 1000점 만점으로 자본금 및 자금조달방안(100점), 대주주 및 주주구성계획(100점), 사업계획(700점), 인력·영업시설·전산체계·물적설비(100점) 등이다. 가장 배점이 큰 사업계획은 혁신성과 포용성, 안정성 등 3개 분야로 구분해 평가하는데 혁신성에 가장 많은 350점이 배정됐다.

한편 키움증권-하나금융-SK텔레콤 컨소시엄도 인터넷은행 예비인가 신청을 위한 막바지 준비 작업이 한창이다. 이 컨소시엄에는 전자상거래 업체인 11번가도 참여한다.

[email protected] 최종근 기자