'가상자산 금융' 디파이, 1년새 12배 성장...시장 규제책 시급

2021년 말 디파이 예치금 310조원
제도권 금융사 가상자산 서비스 제공 잇따라
업계, 규제 마련으로 디파이 시장 확대 기대

[파이낸셜뉴스] 비트코인(BTC) 등 가상자산 시세가 큰 폭의 변동성을 보이고 있는 가운데, 가상자산을 맡기고 예치 이자를 받거나 대출을 받을 수 있는 탈중앙금융(디파이, DeFi) 시장은 지난 2021년 전년대비 12배의 예치금 증가를 기록하며 급성장하고 있다. 특히 디파이 시장 성장세는 제도권 금융기관의 디파이 시장 진입이 잇따르면서 규제 마련에 대한 기대감도 높아졌다.

2021년 디파이 예치금 310조...1년새 12배 늘어

가상자산 시장이 침체된 가운데 탈중앙금융(디파이, DeFi) 시장 규모는 지속 확대되고 있다.

20일 업계에 따르면 뱅크오브아메리카(BofA)는 최근 연구보고서를 통해 지난 2021년 말 글로벌 디파이 예치금이 2600억달러(약 310조원)로 2020년 말 210억달러(약 25조 1055억원)에 비해 1년새 12배 늘었다고 분석했다. 디파이 시장에 예치된 자금은 지난 2019년 말 7억달러(약 8368억원)였던 것이 해마다 급성장을 거듭하고 있다.

디파이 시장이 급성장을 거듭하면서 전통 금융사들의 진입도 속도를 내고 있다. 미국 뉴욕 월스트리트의 금융기관인 스테이트스트리트, 피델리티, 뱅크오브뉴욕은 가상자산 투자상품을 운용하고 있다. 약 40조달러를 운용하는 스테이트스트리트는 지난 해 사모펀드 고객들에게 가상자산 서비스를 제공하기 위한 조직을 출범시켰다.

가상자산 거래소 덱샬롯의 팀 T. 샨 최고운영책임자(COO)는 최근 언론 인터뷰에서 "미국 국채나 AAA 등급의 회사채를 취급하는 초보수적 금융기관들이 비트코인 대출 서비스를 시작하고 있다"며 "이들 중 일부가 제시하는 수익률은 다른 가상자산 대출 플랫폼보다 더 좋은 경우도 있다"고 말했다.

시장 규제 정책 시급

디파이는 블록체인 기술을 기반으로 한 가상자산 금융 서비스다. 가상자산 대출, 가상자산 송금, 가상자산 투자, 가상자산 환전, 이자 수익 등이 대표적인 디파이 서비스다. 제도권 금융처럼 은행 같은 중앙조직의 개입 없이 스마트 컨트랙트에 따라 이용자 간에 동의만 있으면 금융 서비스가 이뤄진다. 특히 제도권 금융서비스를 이용할 수 있는 금융 인프라가 없거나, 신용기록이 없어 대출 서비스를 이용하기 어려운 사람들도 가상자산과 가상자산 지갑, 인터넷만 있다면 서비스를 이용할 수 있어 장벽이 낮다.

일각에서는 디파이의 간편한 사용과 시스템 불안정이 금융범죄를 야기하는 수단이 될 수 있다는 지적도 나오고 있다. 블록체인 데이터 기업 체이널리시스는 지난해 가상자산 도난금액 32억달러(약 3조 8256억원) 중 72%에 달하는 22억달러(약 2조 6301억원)가 디파이에서 도난됐다는 집계를 내놨다. 국내에서도 최근 예치금 2조원 규모의 클레이스왑이 해킹 공격을 당해 22억원어치의 가상자산이 도난 당하는 사태가 벌어졌다.

이 때문에 업계에서는 디파이 시장에 대한 정부 차원의 규제 정책이 시급하다고 입을 모으고 있다. 실제 미국에서는 디파이 규제가 본격 현실화되고 있다.

가상자산 대출 플랫폼 블록파이(BlockFi)는 최근 미국 증권거래위원회(SEC)와 합의에 따라 증권법에 따라 이자 수익 상품을 SEC에 신고하기로 했다. 게리 겐슬러 SEC 위원장은 "이번 합의는 가상자산 시장이 증권법을 준수해야 하는 것을 명확히 한 것으로 모든 업계가 법을 따르도록 하겠다"고 말했다.

디파이 자산관리 플랫폼 하이퍼덱스(HyperDEX)의 스테파노 장떼(Stefano Jeantet) 이사는 "제도권 금융기관들이 가상자산에 많은 관심을 보이고 있다"며 "특히 디파이 규제를 통해 제도권 금융기관들이 체계적이고 효율적인 방식으로 파괴적인 기술을 기회로 활용할 수 있을 것"이라고 말했다.

[e-mail] 이설영 기자