노앤파트너스, 美 램리서치 제치고 '다원파워트론' 품는다 [fn마켓워치]
약 300억에 우협...스위스 코멧 등 5곳과 경쟁
조만간 SPA 체결...K반도체 지켰다
[파이낸셜뉴스] 국내 사모펀드(PEF) 운용사 노앤파트너스가 세계 1위 식각장비 업체 미국 램리서치를 제치고 다원시스의 자회사 '다원파워트론'을 품는다. 다원파워트론은 다원시스가 지난해 6월 반도체 전원장치 사업부를 분사해 설립한 곳이다. 반도체 식각·증착 공정에서 플라즈마 파형을 정밀하게 제어하는 전원장치를 만든다. 해외 소수 업체가 주도해온 기술을 국산화해 국내 처음으로 반도체 양산 공정에 적용한 곳으로 알려졌다.
13일 투자은행(IB) 업계에 따르면 엔지니어링공제조합, 다원시스와 다원파워트론 매각주관사 EY한영은 지난 10일 우선협상대상자에 노앤파트너스를 선정했다.
이번 딜의 거래 규모는 약 300억원 수준이며, 램리서치, 코멧 등 6곳이 이번 입찰에 참여한 것으로 전해졌다.
노앤파트너스는 조만간 매도자와 주식매매계약(SPA)을 체결할 것으로 알려졌다.
다원파워트론은 해외 의존도가 높은 반도체 전공정 분야에서 정밀 파형 제어 기술을 기반으로 한 펄스 전원장치를 국산화하고 양산 체제를 구축해온 K반도체를 한국 투자사가 지켜냈다는 평가도 나온다.
당초 램리서치는 다원파워트론의 고객사로 유력한 원매자였다. 원파워트론의 전신인 다원시스 반도체 전원장치 사업부는 램리서치에 반도체 장비용 전원장치 모듈을 공급한 바 있다. 해당 모듈이 탑재된 램리서치의 장비는 삼성전자 반도체 생산라인에도 투입된 것으로 전해진다. 업계에서는 램리서치가 핵심 부품 기술의 내재화를 염두에 둔 것으로 보고 있다. 플라즈마 제어용 전원장치 업체인 코멧은 과거에 인수를 검토했다가 이번에 다시 뛰어들었다.
한편 다원파워트론의 최대주주는 엔지니어링공제조합(46.7%)이고 2대 주주는 다원시스(45.3%)다. 에이치비청년미래투자조합과 임원 등 개인이 각각 보통주 100만 주(4.67%)와 70만 주(3.27%)를 확보하고 있다. 엔지니어링공제조합은 지난해 9월께 다원시스에 1000억원을 대출했고, 이에 대한 담보권을 행사해 지분을 확보했다. 다원시스에 1조원대 보증을 섰다가 손실 위기에 놓인 공제조합도 보유 지분을 함께 넘길 것으로 예상된다.
IB 업계 관계자는 "다원시스는 2010년 상장 이후 약 15년간 반도체 전원장치 분야에 연구개발비를 투입하며 관련 기술을 확보해 왔다"며 "국내에서 축적된 핵심 기술과 특허 관리 및 활용 권한을 국내 자본이 지켜냈다는 데 의미가 있다"고 말했다.
[email protected] 강구귀 기자
